Sull’unicità del contratto di mutuo con clausola del contratto edilizio: il caso dei mutui della BHW Bausparkasse AG. Un’applicazione dei principi e dei metodi dell’algebra lineare. La stesura del piano di ammortamento in capitalizzazione semplice

Nel precedente articolo pubblicato nel numero 43 della rivista “Le controversie bancarie” è stato affrontato il problema dell’ammortamento dei mutui della BHW Bausparkasse AG, con stesura del piano di rimborso nel regime finanziario della capitalizzazione composta (CC); nel presente articolo verrà affrontata la trasposizione del modello di calcolo nel regime della capitalizzazione semplice con epoca di equivalenza finale (CS.f). Tali mutui fondiari sono così strutturati: un mutuo immediato e un mutuo da assegnazione, entrambi a rata costante. Il mutuo immediato è un finanziamento senza ammortamento, la cui rata costante viene ripartita tra la rata di preammortamento e la rata di risparmio edilizio. Più specificatamente, detti mutui sono caratterizzati dalle seguenti tre componenti:  preammortamento, consistente nel pagamento dei soli interessi per un periodo assegnato;  contratto di risparmio edilizio, consistente nel pagamento, durante lo stesso periodo del preammortamento, di una quota costante destinata, in base ad un fissato tasso di remunerazione, all’accumulo di un montante finale;  contratto di mutuo, con ammortamento “alla francese”, per l’estinzione del debito contratto inizialmente, al netto dell’importo accumulato tramite il contratto di risparmio edilizio. Le diverse attività finanziarie sopra indicate, pur in assenza di una specifica indicazione contrattuale, sono state valutate, dalla Banca mutuante BHW, nel regime finanziario della capitalizzazione composta, con tassi di interesse nominali differenziati. Poiché il contratto di finanziamento prevede l’uguaglianza tra la rata globale del primo periodo (quota interesse di preammortamento e quota di accumulo del risparmio edilizio) e la rata del secondo periodo (rata di ammortamento “alla francese”), il contratto stesso costituisce un “unicum”, in quanto la rata del secondo periodo può essere definita solo dopo aver calcolato il montante relativo al versamento delle quote del risparmio edilizio le quali però, a loro volta, essendo date dalla differenza tra tale rata e gli interessi di preammortamento, comportano la conoscenza preventiva di tale rata. Come indicato in precedenza, scopo principale del presente articolo è la trasposizione del modello di calcolo dal regime finanziario della capitalizzazione composta (CC) al regime della capitalizzazione semplice (CS.f), partendo dalla soluzione del sistema risolto nel precedente articolo e adattandola alle caratteristiche del regime della capitalizzazione semplice.